Hva er en Cost of Living Rider?

En levekostnadene rytter er noe mange forsikring og finansielle eksperter anbefaler når du kjøper liv og / eller total uførhet forsikring. Rytteren selv ikke? € ™ t har et eget liv, og kan bare være en add-on til en allerede kjøpt plan. Det rir med planen du kjøpe og canâ € ™ t være kjøpt på egen hånd, derav sin uvanlige navn.

Hovedsak, hva levekostnadene rytter lar deg gjøre er å oppgradere eller kjøpe ekstra forsikring for å dekke den økende levekostnadene. Hvis du kjøper en bestemt forsikring som vil betale et beløp som virker bra i todayâ € ™ s markedet, har det et grunnleggende problem. Det wonâ € ™ t holde tritt med levekostnader, og det som kan virke som en god del i dag kan nedover veien være utilstrekkelig til dine behov.

Dette gjelder særlig hvis du blir varig ufør, som noen liv og sikt livet politikk har bestemmelser for. Du kan kjøpe forsikring som i hovedsak vil dekke nåværende lønn etter en funksjonshemming. Hvis du ikke var funksjonshemmet, og hadde fortsatt å jobbe, ita € ™ s sannsynlig lønnen din vil stige noe med levekostnadene øker.

Mange økonomiske eksperter anbefaler at levekostnadene rytter er en spesielt viktig add-on hvis du er ung. Når du nærmer deg pensjonsalder eller slutten av livet, kan kostnadene ved en levende rytter være mindre viktig, fordi om levekostnadene endringer, det kan ikke øke så dramatisk at utbetalingen på politikken ville gjøre en merkbar forskjell, enten om du blir ufør, eller hvis du planlegger å bruke en utbetaling til å støtte en gjenlevende ektefelle.

Du kan se farene for ikke å ha en levekostnadene rytter hvis youâ € ™ ve fikk tre eller flere tiår igjen av forventet levetid. Skulle du blir ufør, forsikringen du kjøper vil betale ut på beløpet avtales når du signerte politikk. Dette kan være mye mindre enn du trenger ti eller tjue år fra nå, så ita € ™ s definitivt verdt å sjekke ut dette alternativet når du kjøper liv og / eller uføreforsikring. Du vil ikke automatisk få tilbud om dette alternativet, så du bør spørre om rytteren hvis forsikringsmegleren ikke nevner det.

Ita € ™ s også viktig å evaluere hvordan forsikringsselskapet tilbyr deg en politikk vurderer levekostnadene. Noen selskaper tillater en flat avgift økning på mellom 3-6 prosent per år. Andre tilbyr justering av utbetaling basert på konsumprisindeksen (KPI). Det er vanligvis bedre å se etter en politikk som baserer levekostnadene øker på KPI, fordi en rente på økningen kan fortsatt være lavere enn hva det egentlig koster å overleve komfortabelt.

Du vil betale mer for å få en levekostnadene rytter. Opsjon på å kjøpe større mengder dekning på årsbasis kan øke ikke bare din første premie, men vil også definitivt øke senere premie for å dekke økte levekostnadene justeringer. Hvis du kjøper sikt livet forsikring, kan rytteren bli skrevet inn i kontrakten din, heve premiene fra utbruddet, men ikke forårsaker en årlig økning i premie.