Hva er International Arbitrage?

Internasjonal arbitrasje dreier seg om å ta fordelene av prisforskjeller mellom varer og verdipapirer i ulike land. Selv om dette er en vanlig praksis blant mange typer investorer, skiller arbitrasje seg selv fordi kjøp og salg skjer nesten samtidig. Når megleren er å kjøpe en vare i ett marked, de selger det samme elementet i et annet marked. Internasjonal arbitrasje er allment sett på som en liten eller ingen risiko investering, som det første kjøpet ikke? € ™ t skje med mindre overskuddet er tilgjengelig akkurat da.

Denne investeringen metoden er avhengig av flere markeder i vidt forskjellige steder. Selv om de fleste investeringsmarkeder er bundet sammen av en datamaskin, som doesnâ € ™ t stoppe små avvik fra spratt opp i systemet. Stor gjennomtrekk av varer, som monetære investeringer, vil ofte ha små bølger i ett område, men ikke i andre. Denne bølge vil slå gjennom systemet, men det vil ofte skape en liten boble i den opprinnelige markedet. Denne boblen vil føre til at godt å ha en høyere eller lavere verdi enn andre steder.

Internasjonal arbitrasje følger en ganske enkel prosess, men det den mangler i kompleksitet det gjør opp for i timing. I en typisk arbitrage situasjon, er investor overvåking ett godt på flere markeder. Når de ser at en bestemt aksje, råvare eller monetære obligasjon er selger i et annet tempo i ett marked, de kjøper det til laveste pris. Investoren slår deretter til markedet der det er å selge høyere og selger det. Forskjellen i de to markedene er ren profitt.

Siden internasjonal arbitrasje er avhengig av å kjøpe og selge på nesten samme tid, har denne prosessen økt som datamaskiner og teknologi gir mulighet for umiddelbar kommunikasjon. Når en investor ser markedet ubalanse, må de handle umiddelbart før det stenger. Dette krever en nesten umiddelbar kjøp og salg, noe som var umulig før kommunikasjonssystemene ble global.

Mens internasjonal arbitrasje virker som en no-fail type investeringer, er det et lite element av risiko. Hele systemet dreier seg om hastigheten på kommunikasjon mellom kjøper og selger. Hvis noen del av kommunikasjonskjeden vakler eller etterslep, så kan selgeren ikke kapitalisere på den riktige prisen. Siden markeds ubalanser er ofte svært kortvarig, kan selv et par sekunder forstyrre salget.

Dette er forsterket av effekten investor har på sin egen markedet. Når investor kjøper bra med lavere verdi, begynner dette automatisk å øke prisen på den kjøpte bra. Denne forandringen begynner å bevege seg gjennom systemet, endre prisene som investor forsøker å selge. For å kontrollere salget av det gode, må investor å ligge i forkant av sin egen innflytelse.

• Internasjonal arbitrasje dreier seg om å ta fordelene av prisforskjeller mellom varer og verdipapirer i ulike land.