Hvordan man skal vurdere et Corporation Bruke Stock prosenter

January 21  by Eliza

Egenkapitalavkastning (ROE), rask ratio, gjeld dekker ratio, gjeld til egenkapital og pris-til-bok-forhold (PBR) er alle forhold som kan beregnes å gi hint om bedriftens økonomi.

Vurdere ledelse med avkastningen på egenkapitalen

ROE måler avkastningen på investeringen i selskapet ved å vise hvor godt selskapet investert sine investorenes penger og selskapets akkumulerte overskudd. For å beregne ROE, dele netto årsresultat på total egenkapital:

ROE = netto årsresultat / Gjennomsnittlig General Equity

Å bestemme netto årsresultat, totalt selskapets netto overskudd som presenteres i hver av sine fire siste kvartalsresultatregnskap. For å bestemme egenkapital, gjennomsnittlig aksjonær egenkapital for de samme fire kvartaler; du kan finne at info på balansen for de siste kvartalene.

Etter at du oppdager selskapets ROE, sammenligne det med andre i samme sektor. Selskapet med høyere ROE er det mer lønnsomt ett; prøve å finne selskaper med en ROE på mer enn 10 prosent. En forferdelig ROE (si, 0 prosent) betyr at selskapet er vanskjøttet.

Ved verdsettelse av en aksje, spør deg selv om ROE slå avkastningen selskapet kunne ha tjent ved å sette penger inn i statsobligasjoner. Se etter selskaper som legger inn en ROE større enn 10. Når du har funnet det, gå til Yahoo! Finance Industry Browser for å se om selskapets ROE overgår andre i sin sektor og i så fall hvor mange. Du ønsker å kjøpe selskaper med høye rogn som har sett en oppadgående trend de siste fem årene.

Snike en titt på rask ratio

En av de beste indikatorene på en bedrifts evne til å betale utbytte fremover er den rask ratio, som ser ut til å se hvorvidt et selskap har nok likvide midler til å dekke utbytte. Fordi lagrene er de minst likvide delen av omløpsmidler, fjerner raskt forholdet dem fra ligningen. Å utlede rask ratio, subtrahere varelager fra omløpsmidler; denne fjerningen etterlater deg med firmaets mest likvide midler. Deretter dele resultatet med kortsiktig gjeld.

Rask Ratio = (Omløpsmidler - varelager) / Kortsiktig gjeld

Hvis du ønsker å bli ekstremt konservativ, gå utover den raske forhold og bare se på kontanter på hånden. Pure kontanter gir det beste målet på om en kan utbetales utbytte fordi omløpsmidler i rask forholdet kan inneholde mye av kundefordringer fra kunder som ikke kan betale eller ikke er pålagt å betale sine regninger i den tidsrammen som utbytte er planlagt å bli betalt.

Dekker gjelden dekker ratio

Gjeld Tildekking Ratio = Driftsresultat / kortsiktig gjeld

Gjelds dekker forholdet bør tilsvare minst 2. En gjeld som dekker ratio under som betyr at selskapet genererer kanskje ikke nok til å betale både sine renter og utbytte.

Verdsettelse av gjeld til egenkapital

En ekstra ratio for å sjekke for stabiliteten i selskapet generelt og utbyttet spesielt er gjeld til egenkapital, som viser hvor mye gjeld et selskap har i forhold til egenkapitalen. En høy gjeld til egenkapitalandel viser at selskapet er avhengig av gjeld fremfor egenkapital for å finansiere sin virksomhet og presenterer et klart faresignal. Ligningen for gjeld til egenkapital er:

Gjeld-til-Equity Ratio = Sum gjeld / egenkapital

Du kan finne disse tallene på en selskapets balanse.

Arbeide med pris-til-bok-forhold

Bokført verdi = varige driftsmidler - Forpliktelser

For å beregne PBR, dele selskapets markedsverdi eller markedskapitalisering (aksjekursen ganger antall utestående aksjer) av bokført verdi:

Pris-til-bok Ratio (PBR) = Markedsverdi / bokført verdi

Bokført verdi kan være misvisende fordi eiendeler kategori på balansen reflekterer selskapets kostnads ​​å skaffe en eiendel, ikke nødvendigvis eiendelens dagens markedsverdi. Jo større andel av forvaltningskapitalen består av omløpsmidler, blir mer nøyaktig bokført verdi.